परिवर्तनीय जीवन बीमा किससे विनियमित है?

परिवर्तनीय जीवन बीमा खरीदना एक अनुबंध में निवेश और जीवन बीमा खरीदने के समान है। इस वजह से, परिवर्तनीय जीवन बीमा को अन्य निश्चित जीवन बीमा पॉलिसियों की तुलना में अलग तरीके से विनियमित किया जाता है। परिवर्तनीय जीवन के लिए राज्य में दोनों बीमा उद्योग से अधिक निरीक्षण की आवश्यकता होती है जहां उत्पाद बेचा जाता है, साथ ही एक राष्ट्रीय नियामक एजेंसी भी।

राज्य बीमा आयुक्त

आपके राज्य के बीमा आयुक्त सभी जीवन बीमा अनुबंधों के नियमन के लिए जिम्मेदार हैं। बीमा आयुक्त यह सुनिश्चित करता है कि राज्य के कानूनों का पालन किया जा रहा है, और यह कि बीमाकर्ता और पॉलिसीधारक दोनों ही राज्य में व्यवसाय का संचालन करते समय उचित व्यवहार करते हैं। क्योंकि परिवर्तनीय जीवन बीमा अपने मूल में जीवन बीमा पॉलिसी का प्रतिनिधित्व करता है, इस अनुबंध के बीमा घटकों को राज्य स्तर पर विनियमित किया जाता है।

FINRA

वित्तीय उद्योग नियामक प्राधिकरण (एफआईएनआरए) प्रतिभूति कंपनियों को विनियमित करने के लिए जिम्मेदार है। यह देश के सबसे बड़े स्व-विनियमन निकाय का प्रतिनिधित्व करता है। एफआईएनआरए सदस्य फर्मों से बना है, जिन्हें संगठन द्वारा निर्धारित नियमों का पालन करना चाहिए। ये नियम संघीय प्रतिभूति कानूनों के अनुपालन में बनाए गए हैं। परिवर्तनीय जीवन बीमा म्यूचुअल फंड का उपयोग करता है, जो स्टॉक और कभी-कभी बॉन्ड से बने होते हैं। ये निवेश प्रतिभूतियां हैं। इस वजह से, ब्रोकरेज फर्म इस प्रकार के उत्पाद बेचते हैं। बदले में, एफआईएनआरए चर जीवन बीमा बेचने वाले ब्रोकरेज को नियंत्रित करता है और इस तरह, एक अर्थ में, चर जीवन बीमा और सभी अनुबंधों की बिक्री को नियंत्रित करता है।

एसईसी

वित्तीय बाजारों में स्थिरता लाने के लिए प्रतिभूति और विनिमय आयोग (SEC) जिम्मेदार है। जैसे, यह म्यूचुअल फंड में पाए जाने वाले शेयरों के साथ-साथ म्यूचुअल फंड को भी नियंत्रित करता है। इसके कारण, परिवर्तनीय जीवन बीमा SEC के नियमन के अंतर्गत आता है और सभी परिवर्तनीय अनुबंधों को प्रतिभूतियों के वितरण से संबंधित SEC कानूनों का पालन करना चाहिए।

प्रभाव

चर जीवन बीमा की दोहरी प्रकृति के कारण, उत्पाद केवल उन व्यक्तियों द्वारा बेचा जा सकता है जो प्रतिभूति लाइसेंस और जीवन बीमा लाइसेंस दोनों रखते हैं। ये व्यक्ति उत्पाद के प्रत्येक पहलू से संबंधित राज्य और संघीय कानूनों के अधीन हैं। इन व्यक्तियों को "पंजीकृत प्रतिनिधि" कहा जाता है और उन्हें अतिरिक्त देयता बीमा भी लेना चाहिए, जिसे E & O बीमा कहा जाता है, जो उन्हें इस घटना से बचाता है कि उन पर बीमा या प्रतिभूति कानूनों के तहत मुकदमा चलाया जाता है।